Демократический конгресс тормозит инфраструктуру искусственного интеллекта и лишает Израиль американского военного финансирования

Политический раскол в Вашингтоне: «синяя волна» накрывает Капитолийский холм

Промежуточные выборы в США в ноябре 2026 года завершились тяжелым политическим поражением президента Дональда Трампа и Республиканской партии. Демократы не только гарантировали себе контроль над Палатой представителей, но и совершили сенсационный прорыв в Сенате, обеспечив большинство как минимум в 53 места за счет побед в традиционно консервативных штатах, таких как Техас и Канзас. Как сообщает издание Globes, этот триумф кардинально меняет баланс сил в Вашингтоне, создавая ситуацию разделенного правительства (gridlock) на оставшиеся два года президентского срока Трампа.

Главным драйвером протестного голосования американцев стало недовольство высокой стоимостью жизни, затянувшейся инфляцией (достигшей 3,7% в годовом исчислении) и ростом цен на энергоносители. Теперь демократическое большинство в Конгрессе получило мощные рычаги влияния: от блокирования назначений судей и чиновников до жесткого контроля над бюджетом. Хотя Трамп сохраняет право вето, для преодоления которого демократам не хватает большинства в две трети голосов, его возможности проводить агрессивные экономические реформы, снижать налоги и расширять госрасходы без двухпартийного консенсуса оказались практически парализованы.

Удар по «сердцу» ИИ: почему Техас стал главной угрозой для технологических гигантов

Первоначальной и самой острой реакцией мировых рынков на победу демократов стала паника в технологическом секторе, особенно среди компаний, связанных с искусственным интеллектом и полупроводниками. Как пишет TheMarker, инвесторы опасаются жесткого регуляторного давления на строительство дата-центров (центров обработки данных) — физического фундамента революции ИИ.

Эпицентром тревоги стал Техас, где кандидат от Демократической партии Джина Хинохоса одержала историческую победу над действующим губернатором-республиканцем Грегом Эбботтом. Техас аккумулирует около 25–27% всех запланированных мощностей дата-центров в США (включая мегапроект Stargate от Oracle). В ходе предвыборной кампании Хинохоса представила программу Texas First, требующую временного моратория на выдачу разрешений для новых дата-центров до тех пор, пока не будут защищены интересы местных жителей.

Подобные объекты потребляют гигантские объемы электроэнергии и пресной воды для охлаждения, что ведет к росту коммунальных тарифов для населения. Программа нового губернатора предполагает отмену налоговых субсидий для ИТ-гигантов, обязательную проверку влияния проектов на энергосети и предоставление местным общинам права вето на строительство. Аналогичные требования озвучили новоизбранные губернаторы Джорджии и Мичигана. По оценкам аналитиков, под угрозой заморозки или удорожания оказались проекты мощностью 67,4 ГВт, что эквивалентно инвестициям в инфраструктуру ИИ на сумму около 2,5 трлн долларов.

От паники к ралли облегчения: парадоксальная логика Уолл-стрит

Реакция финансовых рынков развивалась по классическому сценарию «покупай на слухах, продавай на фактах». В ночные часы фьючерсы на Nasdaq падали более чем на 2,1%, а индекс страха VIX подскакивал выше отметки в 21 пункт. В Азии акции чипмейкеров продемонстрировали резкий спад: японская Tokyo Electron рухнула на 8,9%, Advantest — на 7,1%, а южнокорейская SK Hynix потеряла 2,5%.

Однако к открытию торгов в Нью-Йорке настроения кардинально изменились, перейдя в мощное ралли облегчения. Промышленный индекс Dow Jones взлетел на 2,2%, S&P 500 прибавил 1%, а Nasdaq полностью отыграл падение, выйдя в плюс на 0,5%. Как отмечает Funder со ссылкой на аналитиков Goldman Sachs и Morgan Stanley, октябрьский спад на рынках уже абсорбировал значительную часть негатива, а индекс рыночного сентимента вплотную приблизился к зоне «капитуляции», создав идеальные условия для масштабного закрытия коротких позиций (short squeeze).

Дополнительным фактором стабилизации стало заявление самого Трампа, который признал результаты выборов и выразил готовность конструктивно работать с демократами. Инвесторы осознали преимущества «политического тупика»: разделенная власть исключает резкие фискальные маневры и неконтролируемый рост дефицита бюджета США. На этом фоне доходность 10-летних казначейских облигаций США снизилась до 4,90%, а индекс доллара (DXY) просел на 0,4%, что поддержало котировки золота, поднявшегося до 4043 долларов за унцию.

Тем не менее на отраслевом уровне наметился четкий раздел:

• Победители: Сектор чистой энергетики и климатических технологий. Индексный фонд Invesco Solar ETF подскочил на 5%, поскольку демократы заблокируют любые попытки отменить субсидии на возобновляемые источники энергии. На Тель-Авивской фондовой бирже акции компаний Enlight Energy и Doral Energy взлетели более чем на 10%.
• Проигравшие: Оборонный сектор и традиционная энергетика. Акции Lockheed Martin и RTX (Raytheon) оказались под давлением, так как контролируемый демократами Конгресс заблокирует планы Трампа по увеличению военных расходов на 1,5 трлн долларов.

Израильский вектор: прекращение оборонной помощи США и давление на шекель

Для Израиля результаты американских выборов совпали с тревожным геополитическим объявлением. В разгар голосования Дональд Трамп в интервью Fox News заявил, что США прекратят ежегодную военную помощь Израилю в размере 4 млрд долларов начиная с 2027 года, перейдя исключительно на формат продажи оружия. По словам Трампа, это решение было предварительно согласовано с премьер-министром Биньямином Нетаньяху, который якобы сам выдвинул эту идею.

Как подчеркивает Calcalist, с января 2027 года любые сделки по закупке вооружений Израилем будут проходить через сито демократического Конгресса, где крайне сильно прогрессивное крыло, выступающее против военной поддержки Иерусалима. В качестве примера аналитики приводят голосование в апреле, когда 40 из 47 сенаторов-демократов поддержали блокировку поставок армейских бульдозеров для ЦАХАЛа.

На местном валютном рынке шекель продемонстрировал умеренное ослабление. Курс доллара зафиксировался на отметке 3,157 шекеля, в то время как евро подскочил на 0,59% до 3,5516 шекеля. Давление на израильскую валюту оказывает не только перспектива потери американских субсидий, но и внутренний политический тупик, а также сохраняющиеся опасения военного столкновения с Ираном в Персидском заливе.

Корпоративные потрясения: крах Amdocs, маневры Nice и борьба за Elron

На фоне глобальных сдвигов израильский корпоративный сектор переживает череду собственных драм:

• Amdocs (AMDX): Акции технологического гиганта рухнули на внебиржевых торгах в Нью-Йорке на 45% после публикации крайне слабого прогноза на 2027 финансовый год. Компания ожидает падения выручки на 14–18% из-за острого юридического конфликта с одним из своих крупнейших клиентов — телекоммуникационным оператором T-Mobile. Обе стороны обвинили друг друга в существенном нарушении контрактов и пригрозили судебными исками.
• Nice (NICE): Компания объявила о сокращении 5% своего штата (около 500 сотрудников по всему миру) в рамках адаптации бизнеса к эпохе ИИ. В квартальном отчете Nice зафиксирован «аномальный» возврат средств клиенту на сумму 10 млн долларов, детали которого не раскрываются. Несмотря на то, что выручка выросла на 8% до 790,7 млн долларов, темпы роста облачного сегмента замедлились, а операционный денежный поток упал почти вдвое — до 97,7 млн долларов.
• Camtek (CAMT): Производитель оборудования для тестирования микросхем отчитался о рекордной выручке в размере 161,3 млн долларов (+28% в годовом исчислении) и подтвердил прогноз выручки на уровне 800 млн долларов на 2027 год. Генеральный директор Рафи Амит отметил, что компания впервые в своей истории имеет гарантированную видимость заказов на год вперед благодаря буму ИИ-чипов.
• Elron (ELRON): Вокруг старейшей израильской венчурной компании разворачивается корпоративная война. Группа инвесторов во главе с Элияху Кнепфлером направила предложение о выкупе 15% акций за 24 млн шекелей. Это происходит в тот момент, когда контролирующий акционер, группа Arieli, пытается урегулировать долг перед Phoenix, обеспеченный залогом акций Elron, а внутри самой Arieli бушует конфликт между партнерами, приведший к смещению Лисии Бахар-Маноах с поста председателя совета директоров Elron.